我国商业银行信贷风险预警体系研究.rar

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摘要
近些年来，国外商业银行信贷风险预警体系日趋成熟，而我国商业银行信
贷风险预警体系由于种种原因还不完善，国内学者在该领域的研究成果也十分匾
乏。2006年，我国将对外国银行实行国民待遇，这将为国内商业银行与外国大
型银行在华营业机构中合作提供了机会，同时我们的银行业也将因此面临着与外
国大型银行竞争的巨大挑战。
目前，企业贷款是商业银行最重要的贷款之一，商业银行的经营利润与企业
贷款息息相关。因此，企业一旦发生财务危机，发放的企业贷款极有可腀@晌袋br>帐，银行就会面临很大的信贷风险。商行多数信贷官员意识到被放贷企业财务状
况的重要性，他们希望从繁杂的财务报表及企业的各种财务指标中挖掘出有利于
其放贷决策的信息。但是，由于财务指标体系错综复杂，加之信息不对称现象严
重，信贷官员无法轻易做出决策。如何从庞杂的指标体系中筛选出能够准确反映
企业财务状况的定量指标及相关定性指标，并建立数量化的数学模型就是本文的
中心所在。
由于利益的不同，商业银行从债权人的角度看待企业财务危机的观点，有其
特殊性。它既不同于一般的权益投资者，也不同于内部经营管理者。一般来说，
内部经营管理者重视流量角度的偿付能力，而公司外部投资者和银行所关注的重
点在于存量角度的偿付能力，但随着经济环境的变化、我国商业银行越来越重视
现金流量角度的偿付能力。
根据中国的具体情况，并参照新巴塞尔协议，我们采用中国学者对财务危机
的界定，将上市公司因财务状况异常而被“特别处理”(ST)界定为公司发生了
“财务危机”。
本文从定性指标、定量指标和现金流指标三个方面选取了33个指标作为备
选变量，将丝、业:立鱼p卫旦卫上沪深交易所的上市企业作为我们的研究对象，从
1413家上市企业中初步选择了60多家企业作为模型的样本。财务指标计算的依
据是上市企业的年报。文章在进行实证研究时，主要使用了描述性分析、定量分
析、多元判别分析，层次分析法等统计方法。这些统计方法在国内外进行财务危
机预警分析中采用的频率较高，而且本文采用了长、短期预警模型分别建立的方
法。文章主要通过四个模块进行分析，即定性分析模块、定量分析模块、现金流
模块和总体分析模块。并将所得分值划分为正常、关注、可疑、障碍、损失等五
个风险类型。当所得分值处于关注类以下时，信贷官员就要提高警惕，要求借款
企业增加抵押品或者采取其它手段避免或减少银行的损失。另外，模型还可以用
于对己经得到贷款的企业跟踪审查，进行过程监控，若发现客户财务状况恶化，
银行可以及时采取补救措施，提高银行信贷资产的安全性。此外，模型可以作为
贷款评级的参考依据。
文章的创新在于:①应用上的创新。从企业财务危机的角度出发，提出商业
银行的信贷风险预警。一般学者建立财务危机模型主要是从投资者和监管当局的
立场出发，选择样本，建立模型。本文是根据商业银行所需，建立相应的信贷分
析预警模型。②方法上的创新，运用统计方法和计量经济模型来进行基于企业财
务危机的商业银行贷款预警研究，较为贴切的建立的预警体系。并且根据长、短
期贷款建立相应的模型。③财务指标的选择。加入了对现金流的重视度;克服了
以往方法中定量和定性分析虽相结合，但定量指标过少，并缺乏一定的尺度，定
性指标比重过大的缺点。文章选择了33个反映了企业财务状况的指标，然后，
通过科学的统计手段和定性的分析层层筛选，从众多财务指标中选择具有代表性
的指标进行分析。④此系统可操作性很强，且分析方法较为科学，具操作性。
对于本文重点建立的信贷分析系统，其后续研究是:①应确定合理的预测时
间，保证预测结果的相关性和有效性;②应根据企业规模、地域、行业等相关因
素建立具体的预警模型;③进行统计方法上的创新，利用现代金融理论，建立非
线性的财务危机预警系统;④扩大样本，选择商业银行的企业客户资料;
对于商业银行的信贷风险度量而言，本文的财务危机预警系统只是从企业财
务危机的角度建立，没有触及银行的贷项风险分析，而且本研究所取样本较少。
不仅如此我们对所计算出的财务比率中的一些异常值未加以特别处理等等。总
之，文章主要针对企业的财务危机进行预警，希望能够有助于商业银行的信贷决
策。
关键词:企业财务危机预警体系商业银行信贷风险指标
目录
1导论
1.1研究的背景及意义···································
1.1.1研究的背景···················································
1.1.2研究的意义···················································
1.2本文研究的内容及采用的研究方法··············
1.2.1研究的内容·················································
1.2.2研究的方法·················································
1.3本文的结构安排和完成的主要工作··············
1.3.1本文的结构安排···········································
1.3.2本文完成的主要工作·····································
2信贷风险、企业财务危机及预警理论研究
2.1信贷风险理论综述···································
2.1.1商业银行信贷风险的界定·······························
2.2企业财务危机的实质································
2.3预警理论综述·········································
2.3.1风险预警的界定·············..